¿Conviene elegir una franquicia baja con prima más alta, o una franquicia alta con prima más baja? Es una de las decisiones más frecuentes — y menos entendidas — al contratar un seguro. Esta calculadora la resuelve: compara las dos opciones y te dice cuántos siniestros al año hacen falta para que la franquicia baja convenga (el break-even), y cuál es el coste esperado anual de cada elección según cuán a menudo prevés hacer un siniestro. Así decides con números, no por intuición.

Qué es la franquicia en un seguro

La franquicia (deductible) es la parte de cada siniestro que queda a tu cargo: el seguro paga solo la parte que excede. Con una franquicia de 500 €, sobre un daño de 2.000 € pagas tú los primeros 500 y el seguro los 1.500 restantes. La franquicia existe porque reduce los siniestros pequeños y el riesgo para el asegurador, que a cambio te ofrece una prima más baja. Elegir la franquicia significa decidir cuánto riesgo quedarte y cuánto transferir a la compañía.

Franquicia baja vs alta: el trade-off

El principio es simple: cuanto más alta la franquicia, más baja la prima, y viceversa. Una franquicia baja te cuesta más cada año en prima, pero te hace pagar menos de tu bolsillo cuando tienes un siniestro. Una franquicia alta te ahorra en la prima, pero te expone a un gasto mayor en caso de daño. El punto es entender si el ahorro en la prima de la franquicia alta compensa el mayor desembolso en los siniestros — y esto depende de cuán a menudo pienses hacer un siniestro.

Prima y franquicia: la relación

El asegurador fija la prima según el riesgo que asume. Una franquicia baja significa que la compañía paga más y más a menudo, así que sube la prima. Una franquicia alta reduce lo que la compañía paga, y baja la prima. La diferencia de prima entre las dos opciones es el precio que pagas por transferir a la compañía la parte de riesgo entre la franquicia baja y la alta. La calculadora compara justamente esto: extra prima contra ahorro en los siniestros.

El break-even de siniestros

El corazón del cálculo es el break-even de siniestros: el número de siniestros al año al que las dos opciones cuestan igual. Se obtiene dividiendo la extra prima de la franquicia baja por el ahorro que la franquicia baja te da en cada siniestro. Si haces más siniestros que el break-even, conviene la franquicia baja; si haces menos, la alta. Es la forma racional de elegir: comparar tu frecuencia esperada de siniestros con este umbral.

Cómo funciona la calculadora

Introduce la prima con franquicia baja, la prima con franquicia alta, las dos franquicias y el número de siniestros esperados al año. La calculadora determina la extra prima de la franquicia baja, el ahorro por siniestro, los siniestros de break-even y el coste esperado anual de cada opción. El veredicto te dice cuál conviene según tus siniestros esperados: la franquicia baja, la alta, o si las dos opciones se equivalen.

Los datos que necesitas

Las dos primas son las cuotas anuales requeridas para la opción de franquicia baja y la de franquicia alta. Las dos franquicias son los importes que quedarían a tu cargo por siniestro en cada opción. Los siniestros esperados al año son cuán a menudo prevés hacer un siniestro: 0,5 significa uno cada dos años, 2 significa dos al año. Estima este número según tu historial y tu perfil de riesgo.

La extra prima

La extra prima es cuánto más pagas cada año eligiendo la franquicia baja: su prima menos la de la franquicia alta. Es el coste "cierto" de la franquicia baja, que pagas independientemente de los siniestros. Si la franquicia baja cuesta 1.200 € y la alta 900 €, la extra prima es 300 € al año. Esta es la cifra que la franquicia baja debe "recuperar" a través de los menores desembolsos en los siniestros para resultar conveniente.

El ahorro por siniestro

El ahorro por siniestro es cuánto pagas menos de tu bolsillo, en cada siniestro, eligiendo la franquicia baja: la franquicia alta menos la baja. Con franquicia baja de 500 € y alta de 1.500 €, ahorras 1.000 € en cada siniestro. Es el "reembolso" que la franquicia baja te da cada vez que tienes un daño. Cuanto más alto este ahorro, menos siniestros hacen falta para justificar la extra prima: el break-even baja.

Los siniestros de break-even

Los siniestros de break-even son el umbral decisivo: extra prima dividida por ahorro por siniestro. Si la extra prima es 300 € y ahorras 1.000 € por siniestro, el break-even es 0,3 siniestros al año — es decir un siniestro cada poco más de tres años. Si prevés más siniestros que esto, conviene la franquicia baja. Compara siempre este umbral con tu frecuencia esperada: es el criterio objetivo para elegir entre las dos franquicias.

El coste esperado anual

El coste esperado anual es la síntesis final: prima más siniestros esperados multiplicados por la respectiva franquicia. Combina coste cierto (prima) y coste probable (franquicias sobre los siniestros esperados) en una única cifra comparable. La opción con el coste esperado más bajo es la que, en promedio, te conviene. La calculadora lo muestra para ambas franquicias, así ves de un vistazo cuál te cuesta menos a largo plazo, dados tus siniestros esperados.

Coste esperado por número de siniestros

Cómo cambia el coste esperado al variar los siniestros (primas 1.200/900 €, franquicias 500/1.500 €):

En el break-even los costes coinciden; por encima conviene la franquicia baja, por debajo la alta.

Cuándo conviene cada una

La elección correcta depende de tu perfil:

Quien hace pocos siniestros y puede permitirse pagarlos ahorra con la franquicia alta; quien hace muchos o tiene poca liquidez prefiere la baja.

Tipos de franquicia

La franquicia puede estructurarse de formas distintas:

Esta calculadora usa la franquicia absoluta (importe fijo por siniestro), la más común.

Más allá del cálculo: la aversión al riesgo

El coste esperado no lo es todo. Una franquicia baja ofrece también tranquilidad y previsibilidad: sabes que, pase lo que pase, el desembolso será contenido. Para quien no tiene la liquidez para cubrir una franquicia alta en caso de siniestro, la baja puede ser la elección correcta aunque el coste esperado sea ligeramente superior. La aversión al riesgo tiene un valor real: pagar un poco más para dormir tranquilo es una decisión legítima, no un error de cálculo. Usa el break-even como brújula, no como regla absoluta.

Los límites del cálculo

Este modelo es una simplificación. Se basa en el número esperado de siniestros, que es una estimación incierta. No considera los límites ni los descubiertos, las exclusiones de la póliza, el hecho de que la prima puede subir tras los siniestros, ni la liquidez necesaria para cubrir la franquicia alta en un momento difícil. Tampoco evalúa la distinta calidad de las coberturas. Úsalo para la comparación económica básica, luego lee las condiciones de la póliza antes de elegir.

Errores comunes

• Elegir siempre la franquicia baja por miedo, ignorando el ahorro en la prima.
• Elegir siempre la franquicia alta por la prima baja, sin valorar los siniestros esperados.
• Subestimar la frecuencia de los propios siniestros.
• Olvidar tener la liquidez para cubrir la franquicia alta en caso de daño.
• Comparar solo las primas, ignorando las franquicias y los siniestros esperados.

Cómo usar la calculadora

Introduce las dos primas, las dos franquicias y los siniestros esperados al año. Lee la extra prima, el ahorro por siniestro, el break-even y el coste esperado de cada opción. Compara los siniestros de break-even con tu frecuencia esperada: si prevés más siniestros, elige la franquicia baja; si menos, la alta. Prueba distintos escenarios de siniestros para ver cuán sólida es tu elección. Es la forma más rápida de decidir la franquicia con los números correctos.

Ejemplo práctico

Comparas dos opciones: franquicia baja con prima de 1.200 € y franquicia de 500 €, contra franquicia alta con prima de 900 € y franquicia de 1.500 €, y prevés 0,5 siniestros al año (uno cada dos años). El cálculo: una extra prima de 300 €, un ahorro por siniestro de 1.000 €, un break-even de 0,3 siniestros al año, un coste esperado de 1.450 € con la franquicia baja y 1.650 € con la alta, con veredicto "conviene la franquicia baja: los siniestros esperados la justifican". Previendo 0,5 siniestros, por encima del break-even de 0,3, la franquicia baja te cuesta menos. Introduce tus números para tu situación real. El modelo se basa en el número esperado de siniestros y no considera límites, descubiertos, exclusiones, el aumento de la prima tras los siniestros o la liquidez necesaria. Es una estimación informativa.

Preguntas frecuentes

¿Qué es la franquicia en un seguro?

Es la parte de cada siniestro que queda a tu cargo: el seguro paga solo el exceso. Con una franquicia de 500 €, sobre un daño de 2.000 € pagas tú los primeros 500 y la compañía los 1.500 restantes.

¿Conviene una franquicia alta o baja?

Depende de los siniestros esperados. Una franquicia baja (prima alta) conviene si haces siniestros a menudo; una alta (prima baja) si haces pocos. El break-even te dice el umbral de siniestros al año por encima del cual conviene la baja.

¿Cómo se calcula el break-even de siniestros?

Se divide la extra prima de la franquicia baja por el ahorro que da en cada siniestro (franquicia alta menos baja). Con 300 € de extra prima y 1.000 € de ahorro por siniestro, el break-even es 0,3 siniestros al año.

¿Qué significa 0,5 siniestros al año?

Significa, en promedio, un siniestro cada dos años. Es una frecuencia esperada: puedes introducir valores decimales (0,3, 0,5, 1,5) para reflejar cuán a menudo prevés hacer un siniestro en el tiempo.

¿Qué es el coste esperado anual?

Es la prima más los siniestros esperados multiplicados por la franquicia: combina el coste cierto (prima) y el probable (franquicias). La opción con el coste esperado más bajo es la que, en promedio, conviene.

¿Por qué una franquicia baja ofrece tranquilidad?

Porque hace el desembolso máximo previsible y contenido: pase lo que pase, pagas poco de tu bolsillo. Para quien no tiene liquidez para cubrir una franquicia alta, esta previsibilidad tiene valor más allá del puro cálculo.

¿El cálculo considera el aumento de la prima tras los siniestros?

No. Muchas pólizas suben la prima tras los siniestros: esto hace los siniestros más costosos en el tiempo y puede desplazar la conveniencia hacia la franquicia alta, desincentivando los siniestros pequeños. Tenlo presente.

¿Qué tipos de franquicia existen?

La franquicia absoluta (importe fijo a tu cargo), el descubierto (un porcentaje del daño, a menudo con mínimo) y la franquicia relativa (si el daño la supera, paga todo la compañía). Esta calculadora usa la absoluta.

¿Debo elegir siempre el coste esperado más bajo?

Es el criterio racional de base, pero no el único. La aversión al riesgo y la liquidez importan: si no puedes permitirte una franquicia alta en un mal momento, la baja puede convenir incluso con un coste esperado algo más alto.

¿Vale para todos los seguros?

Vale para cualquier póliza con franquicia: auto, hogar, salud, responsabilidad civil. Donde debas elegir entre franquicia baja y alta con primas distintas, la comparación económica es la misma.

¿Qué NO considera el cálculo?

No considera límites, descubiertos, exclusiones de póliza, el aumento de la prima tras los siniestros, la distinta calidad de las coberturas y la liquidez necesaria. Es una comparación económica de base a integrar con las condiciones reales.

¿Vale para cualquier país y moneda?

Sí, el cálculo es universal y usa los valores en tu moneda. La lógica franquicia-prima es la misma en todas partes; cambian los nombres (deductible, franchise, Selbstbehalt) y las prácticas específicas de las compañías.

Actualizado a julio de 2026